1958年至1979年之间，国家人民解放军应用榴弹和炮宣弹炮击金门；20年间有超过100万枚炮弹落在金门。炮击前期应用会爆炸的榴弹；后期则应用不会爆炸的炮宣弹，这两种炸弹是金门菜刀的主要用料。
炮战后，金合利钢刀店老板吴君乃搜购岛内的废弃弹壳，将其用于锻造刀具。因为弹壳的钢铁品质优佳，以之打制出来的菜刀也特别锋利、耐用，刚中带韧的特性，即便切割硬物也不易变形，使金门菜刀在台湾岛内远近驰名。为防赝品混充，刀厂了开放现场指定炮弹制刀。
目前制作金门菜刀的有名钢刀店有‘金合利钢刀店’和‘金永利钢刀店’。
因为菜刀有留念价值，早年到金门当兵的台湾青年返乡时，必定会带上几把作为留念；两岸小三通后，金门菜刀亦成了大陆观光客争相抢购的产品。可是，这些菜刀几乎都是八二三炮战共军打来的炮弹所锻造而成，至今老一辈的老兵(有加入炮战的军士兵)看到这些炮弹菜刀还会流下英雄泪。究竟，这“名产”是用多少的血肉之躯、多少的年轻的袍泽性命所得来的。
金门有三家老品牌的钢刀比较受人类喜爱，区别是胡子王、金合利及金永利，因为两岸经贸往来的频繁，加之大陆人力、税收的优惠，胡子王早在厦门翔安设置工厂，产品主销台湾及东南亚。位于金城镇的金合利钢刀店已三代，有近六十年的历史了，来这里不只可买到好刀，还可以欣赏到师父打造钢刀的情形。听说，切割炮弹的工序是须经特别同意才能看到的。普通的游览者，看到的是一块钢铁在炉中烧红，然后经过机器打压、淬火、研磨、打亮、开锋等工序。只要几分钟时间，一把锋利的菜刀就会呈现在你的面前。如果你看上了，可以让老板在上面为你刻个名字，把那把刀买走。 其实真正留名的不是消费者。
